南宋年间,全真教道士丘处机与江南七怪武功不相上下,两方决定各培养一个徒弟,日后比武来决定双方武功高低。丘处机的徒弟是金国小王子杨康(苗侨伟 饰),江南七怪的徒弟则是自小随母亲在蒙古生活的郭靖(黄日华 饰)。从蒙古来到中原的郭靖,邂逅了“东邪”黄药师(曾江 饰)的女儿黄蓉(翁美玲 饰)。后又遇见义弟杨康,卷入了杨康一家的纠纷中还有杨康与穆念慈(杨盼盼 饰演)的感情纠葛。在郭靖和黄蓉两人的各种冒险中,两人又结识了“北丐”洪七公(刘丹 饰)、“西毒”欧阳锋(杨泽霖 饰)、“南帝”一灯大师(刘兆铭 饰)、“老顽童”周伯通(秦煌 饰)等武林奇人,经历了丐帮、铁掌帮、争夺武穆遗书等种种事件,两人的爱情也遭遇了许多考验。后郭靖又接到成吉思汗命令,令其率兵攻打南宋。郭靖终逃离蒙古,和冰释前嫌的黄蓉共同保卫襄阳。
宋高宗绍兴年间,岳飞被秦桧陷害而死。其后,宋宁宗即位,以临安为都,但大宋君臣只顾享乐,其中以临安府县官王道干更屡次勾结金人,惹来天怒人怨,全真派长春子丘处机道长看不过眼,决心为人民除害,遂夜探王府,将王道干刺杀,之后携着王道干之人头到处藏匿。 宋兵四处追杀丘处机,丘处机藏身于郭啸天与杨铁心家内,避过宋兵耳目,啸天与铁心知丘处机乃一名好汉,与他结为朋友,并请丘处机替杨妻包惜弱及郭妻李萍腹中之子改名,丘为纪念靖康之耻,遂分别起名为郭靖、杨康,并各赠以匕首,随即向四人拜别。岂料途中遇金人六王爷完颜洪烈,丘处机武功过人,将洪烈打伤后,飞身遁去。 洪烈受伤伏倒杨家门外,惜弱见状,悄悄替洪烈疗伤,洪烈见惜弱貌比天仙,留下深刻印象。 洪烈为得到惜弱,命宋官段天德带兵包围郭、杨家外,郭、杨奋力抵抗,啸天不幸惨死,铁心护着惜弱与李萍亡命而逃,无奈铁心寡不敌众,跌下雪坑深处。
洪烈将惜弱带走,化名元颜烈,一路对惜弱细心照顾,惜弱不知洪烈乃杀夫之真正凶手,反感谢其照顾之恩。 丘处机得知铁心与啸天被宋兵残杀,愤然往找段天德算账,天德以李萍作人质,并到法华寺找着焦木大师,诈称被丘处机无理追杀,藏身于寺内。丘处机命焦木交出天德,并约定翌日于醉仙楼解决此事,焦木见丘武功非凡,即派人求得江南七怪相助。 丘处机与江南七怪在醉仙楼内打个落花流水,岂料洪烈刚在楼内,金兵误会洪烈被袭,大队兵马围困醉仙楼,丘处机却误会七怪与金人勾结,大怒而去。 丘处机到法华寺找七怪算账,结果两败俱伤,天德趁机欲杀丘处机,但为焦木阻止,天德遂将焦木杀死,带走李萍。 江南七怪与丘处机解释一切经过后,方知一场误会俱是天德从中摆布,至此误会本可化解,但七怪之首柯镇恶指斥丘处机将众兄弟打至重伤,要与丘处机比武,但丘处机定出比武办法,由七怪往救李萍,丘处机往救惜弱,双方将两人腹中之子抚养成人,教以武功,十八年后再作比较。 惜弱被洪烈带返金境,方知他真正身分,后在完颜烈巧言之下留在金境产下杨康,而李萍亦为蒙古人所救,产下郭靖。 丘处机误会惜弱贪享荣华富贵,欲杀惜弱,但见惜弱刚诞下杨康,不忍杀之,遂约定五年后到来教杨康练习武功。 郭靖与母亲一直住在蒙古境内,但郭靖资质愚钝,令李萍担心郭靖日后不知如何替父报仇。
哲别被铁木真追杀,得郭靖相救,及后铁木真见哲别武功高强,将之策封为十夫长,而郭靖在哲别教导下学习射箭技艺,后与铁木真之子拖雷结为兄弟。 江南七怪九年来遍找郭靖踪影,偶然机会下发现郭靖身上匕首,遂立即齐心教导郭靖练武,但郭靖欠缺天资。七怪为考验他的胆量,约郭靖半夜到山上相见,岂料铜尸陈玄风、铁尸梅超风在山上练功。七怪之首柯镇恶素知两人武功异常厉害,遂命各人戒备,岂料郭靖此时到山上,被陈玄风捉着,七怪连忙对付。 危急之际,郭靖用匕首插中陈玄风,梅超风抱着陈玄风逃到山穴,陈玄风知命不久矣,将怀中九阴真经交予梅超风,随即死去。梅超风悲痛万分,决为陈玄风报仇,但七怪已追至山穴,梅超风拚命而逃,跌下悬崖。
一日,真烈部的桑昆大汗与王子都史到访,而完颜洪烈与完颜洪熙亦同时到达蒙古境内,铁木真忙于接待。 都史垂涎华筝美色,但华筝对他极为讨厌,时与郭靖一起,都史生醋意,骂郭靖为汉狗,并强与郭靖摔跤,郭靖敌不过都史而受伤,更感汉狗之名十分羞耻。 乃蛮族派使者到来指责金国未有将其策封,声言翌日大举侵入蒙古境内,桑昆提议派两名壮士回真烈族请援兵,但壮士途中被杀,幸铁木真深谙乃蛮兵缺乏团结,遂派哲别及郭靖往射杀两名首领,使乃蛮人群龙无首,兵力分散,将乃蛮人击退。 郭靖负伤而返,受蒙古人热烈欢迎,而完颜洪烈亦对郭靖甚为赏识,希望将他带返金国,为其卖命。
洪烈拜访郭靖,赫然见郭、杨之灵位,知郭靖乃郭啸天之后裔。洪烈深爱惜弱,恐李萍得与惜弱重逢而破坏夫妻感情,遂命黄河四鬼将郭靖的蒙古包烧毁。郭靖母子走避及时,未有受伤,但四鬼不断追杀,江南七怪见状,将四鬼击退。 洪烈为免铁木真对郭靖之事有所怀疑,假意将四鬼发落,并伺机挑拨桑昆与铁木真感情,免铁木真之势力坐大,威胁金国。 洪烈假意设酒宴向郭靖道歉,席间都史对郭靖冷嘲热讽,不许郭靖使用金杯,铁木真见状,命人将其头盔予郭靖盛酒,桑昆感铁木真气焰嚣张,大为不满。 都史不获华筝之爱,以下流之言侮辱华筝,郭靖看不过眼,与都史大打出手,将都史打至重伤,铁木真见状,为免与桑昆反目,将郭靖鞭至皮开肉绽,又将华筝许配予都史,以平息风波,但郭靖甚替华筝不值,斥骂铁木真,铁木真原以民族为重,不欲与真烈族分裂,因此牺牲华筝以保国家。 华筝毅然出走,拖雷同情华筝处境,遂逼靖与华筝交拜天地,岂料此时梅超风突出现,郭靖大惊,忙告知江南七怪。
七怪的张阿生暗恋韩小莹,华筝窥破并穿针引线,着阿生向小莹吐露心事,但阿生却没胆吐心曲。 镇恶着郭靖等人扮作卖身葬父,以诱超风出现,超风果然中计,与七怪火并,但超风之九阴白骨爪厉害非常,阿生为保护小莹,身中爪功,超风亦趁机逃去,阿生死前向小莹表露爱意,小莹伤心欲绝。 铁木真与哲别在草原打猎,突见大雕在空中飞翔,即命郭靖一显身手,郭靖果然一箭双雕,铁木真大喜,设宴欢聚。华筝见父对郭靖赏识,暗示郭靖向铁木真提亲,但郭靖不明华筝所言何事,在酒宴上绝口不提,华筝气极,一怒而去。郭靖从后追赶,途中突遇全真教的尹志平,双方发生误会,大打出手,六怪赶到,始知志平乃处机之徒,处机托志平带信到来告知杨康下落,约定两年后到醉心楼见面。 镇恶知郭靖武功低劣,无法与杨康比斗,遂令郭靖跟随六怪,半年内勤练武功,寸步不离,希望届时可以应付,无奈郭靖资质蠢钝,令镇恶十分泄气。
郭靖在山中遇见丹阳子马钰,马钰见郭靖练武不成,遂教郭靖运气之法,郭靖十分感激。 镇恶对郭靖十分失望,逼郭靖与韩宝驹比武,各人均替郭靖担心,教予秘诀希望郭靖能接得六怪三招。郭靖心烦意乱,马钰有见及此,教导郭靖用吐纳之法,养足精神。翌日郭靖与宝驹比武,果能轻易应付,但镇恶感郭靖武功有异,欲问明一切,但郭靖不肯说出真相。 六怪暗中跟踪郭靖,赫见郭靖轻功甚高,片刻不见郭靖踪影,及后发现超风习武之地,误会郭靖跟超风学习武功,镇恶大怒,决杀郭靖以除大患。另边厢,马钰与郭靖在山上巧遇超风,超风武功厉害,将马钰打伤后,逃去无踪。 郭靖即与马钰下山,不料见一军营驻扎山脚,原来桑昆正与金人商量暗杀铁木真。郭靖大惊,即赶往告知铁木真,但铁木真已与拖雷上路往找桑昆。郭靖即一面着哲别派援兵,一面亲自策骑往找铁木真,岂料半途为镇恶所阻,幸马钰及时出现,解释一切,各人同往救铁木真。
铁木真被都史带兵重重包围,郭靖赶到,与都史硬拼,都史被郭靖挟持作人质,铁木真始得安然无恙。铁木真命令将都史放走,各人不解,以为铁木真懦弱。原来铁木真用缓兵之计,暗中命各统领半夜带军偷袭桑昆,将桑昆军队一举歼灭。 铁木真感郭靖立下不少汗马功劳,遂将华筝许配给他,但郭靖不肯接受,只欲以兄妹之情相处,华筝闻言伤心欲绝,一怒而去,岂料被超风捉去,各人苦思无良策。马钰为救华筝,决将全真派之天罡北斗阵式传给六怪,假扮传真七子,超风果然中计,不敢正面相搏,但超风捉着郭靖作人质,逼马钰解释全真心法,马钰和盘托出,华筝与郭靖始得保性命。
郭靖与六怪返回中原,途中与白驼山门人发生冲突,六怪知白驼山人到中原必有阴谋,遂小心戒备。 未几,六怪向郭靖训诫一番后,与郭靖辞别,让郭靖一人独自闯荡江湖。 郭靖途中遇见黄蓉,黄蓉假扮乞丐,多番戏弄郭靖,并带郭靖到赌场耍乐,岂料遇见黄河三鬼,欲捉郭靖往见洪烈,郭靖见三人在此,心知不妙,即与黄蓉逃走。 郭靖恐怕连累黄蓉,遂假装责骂黄蓉累事,黄蓉气极,反助三鬼将郭靖困在古庙中。
郭靖恐怕连累黄蓉,假装责骂黄蓉累事,黄蓉气极,助三鬼将郭靖困在古庙中。黄蓉逼郭靖向她道歉,方把郭靖放走,一同乘船离去,但三鬼师父沙通天早已在水底埋伏,黄蓉跳下水中将沙通天制服。 郭靖与黄蓉到酒铺歇息,忽见穆念慈出现,郭靖见念慈姿容美丽,不禁赞叹。黄蓉妒火中烧,调戏念慈,念慈一掌击向黄蓉,却误中郭靖。三人争持不下,却为白驼山人欧阳克所乘,将念慈捉去。杨铁心此时到来,不见念慈,误会两人掳走念慈,不断穷追猛打。黄蓉为救回念慈,遂与郭靖潜入欧阳府中,却为欧阳克发觉。欧阳克与两人拼斗,发现黄蓉身穿软猬甲,知黄蓉与东邪黄药师有莫大关系,为免得罪黄药师,遂将三人放走。 郭靖与黄蓉搀扶念慈到破庙休息,铁心到来,误会两人心怀不轨,大打出手,幸念慈及时阻止,解释一切,冰释前嫌。铁心欲问郭靖姓名,为黄蓉所阻,并随即带郭靖离去。铁心有感郭靖之言谈举止甚似当年的郭啸天,不禁满怀感触。 黄蓉恢复女儿身,郭靖为之神魂颠倒,两人并幻想日后神仙眷侣的生活,温馨甜蜜。郭靖随即想及与华筝的婚事,不欲欺骗黄蓉,黄蓉闻言大怒,将郭靖赶走。黄蓉深爱郭靖,即从后追赶,却见树林满布密宗雷霆阵,忙与郭靖飞跃树上,逃过大难。
灵智上人与沙通天突然出现,郭靖与黄蓉奋身应付,及后灵智知悉黄蓉乃黄药师之女,不敢得罪她,悻悻然离去。黄蓉戏弄念慈,郭靖往赔不是,赫然见铁心之令牌刻着其父之名,方知铁心乃父亲当年结拜兄弟,而郭靖亦说出将与杨康比武之事,铁心知悉惜弱与子尚在人间,不禁欣悦。 杨康与人比武,遇念慈,频频追问念慈姓名,却为铁心所阻,不许念慈与金人来往,此时惜弱乘轿而来,铁心闻其声,不禁一震。 铁心感黄蓉脾性古怪,又因黄药师乃黄蓉之父亲,恐郭靖与黄蓉一起招惹麻烦,遂将念慈许配予郭靖,但郭靖深爱黄蓉,不肯答应。另方面,黄蓉得知此事,与念慈起争执,郭靖不欲黄蓉伤害念慈,并出言指责黄蓉,黄蓉大怒而去。念慈不欲破坏郭靖与黄蓉的幸福,遂提出比武招亲,而念慈早已对杨康芳心暗许,遂将此事告知杨康。 超风捉去念慈作练功之用,幸黄蓉相救,念慈才幸免于难。其后超风虽得杨康带死囚助之练功,但因时间稍迟,致双脚经脉闭塞,须闭关休息。 比武招亲之日,杨康态度轻佻,令铁心发怒,不许念慈与之成亲,而杨康亦不打算迎娶念慈,令念慈十分伤心。郭靖见杨康与铁心纠缠,感杨康横蛮无理,出手相助,但郭靖不是杨康对手,幸有人突然出手相助令比武终止。
郭靖见杨康与铁心纠缠,感杨康横蛮无理,出手相助,但郭靖不是杨康对手,重阳真人五弟子王处一见状,帮助郭靖解围。杨康见是五师叔到来,不敢纠缠下去。 处机知悉杨康与西毒欧阳锋内侄欧阳克素有来往,大感不悦,因欧阳克臭名远播,杨康假意答应师父之言,暗中仍与欧阳克来往。 洪烈与杨康在王府内设宴,邀请武林高手共聚,洪烈大醉而归,见惜弱对铁心旧物爱不释手,大生醋意。但惜弱无法忘记铁心,对洪烈之爱意始终不敢接受。 郭靖悄悄替念慈送信,约会杨康到破庙见面。郭靖为人忠直,一时泄露口风,为铁心知悉,铁心大怒,到破庙找寻二人。杨康与铁心纠缠,杨康情急下用九阴白骨爪伤之,幸杨康功力未深,铁心不致有性命危险。 杨康在欧阳克教唆下,藉口请王处一与郭靖到王府一聚,一面派人将念慈及铁心捉去。
铁心逃走时,见王府有一破屋布置正与当年旧居相同,大感诧异,无奈阴差阳错,不能与惜弱相见。 处一身受沙通天毒掌,即命郭靖到药店配药,但杨康已命人将全城解毒药物收购,郭靖苦思无法。黄蓉称可救处一,引郭靖与之相见,郭靖见黄蓉无心救处一,大为气愤,反被黄蓉戏弄。及至黄昏过后,黄蓉始吩咐郭靖到灵蛇山庄偷取药材,而黄蓉则到王府,实行兵分两路。 黄蓉到王府内挟持惜弱,并将杨康所为一一告知,惜弱大怒,将杨康拷打一顿,并命杨康交出解药,杨康不敢有违母意,黄蓉轻易得手而去。 郭靖到灵蛇山庄,被蛇袭击,郭靖将蛇咬死,并将蛇血吸下肚中,山庄怪翁归来,见状大怒。原来灵蛇之血能使功力大增,却无意为郭靖吸去,遂追打郭靖。郭靖狂奔,赫然见欧阳克正向黄蓉施辣手,两人且战且走,不慎跌下山洞。原来郭靖与黄蓉跌下超风练功之山洞内,超风误会郭靖乃尹志平,逼郭靖说出全真心法,黄蓉计上心头,反利用超风对付欧阳克与怪翁。 铁心怀疑金国王妃乃惜弱,遂到王府门外打探,果然不出所料,但铁心知惜弱已改嫁,十分痛心。
铁心欲与惜弱相见,趁惜弱到庵堂祭祀时,以念慈引开杨康。惜弱与铁心相见恍如隔世,两人情绪激动,铁心要求惜弱重返身旁,但惜弱念及洪烈对己恩重如山,难以启齿。 惜弱向杨康说明身世,杨康难以置信,质问洪烈,洪烈砌词狡辩,着杨康不要放在心上,但杨康却悄悄到牛家村打探实情。 惜弱坦然向洪烈表示要离开王府,洪烈妒恨交织,将惜弱责打一顿,但惜弱去意坚决,洪烈十分痛心,不许惜弱离开王府半步。惜弱欲自杀,洪烈忙加阻止,并假意答应让惜弱离去,却一面派人到客栈杀铁心。 惜弱目睹铁心所住客栈遭士兵践踏,死伤无数,因受惊过度不支晕倒,太医亦束手无策。杨康迁怒于洪烈,并坦言曾到牛家村探知身世,洪烈哑口无言。 洪烈以荣华富贵引诱杨康,杨康不为所动,洪烈遂将杨康囚于府内。适值金帝到访,追问杨康下落,洪烈砌词掩饰,却为洪熙所觉,在府内搜出杨康。杨康见金帝到来,突想起当日假扮乞丐遭人欺侮时的情景,为保荣华富贵,决保守秘密。
惜弱着杨康将书信交与铁心,杨康暗中将信掉换,并坦言不能与铁心相认,铁心怒极,将杨康赶走。杨康诈称铁心已死,惜弱伤心欲绝,杨康假仁假义,骗得惜弱续留王府。 六怪知悉黄蓉乃黄药师之女,不许郭靖与黄蓉来往,并故意暗示铁心将念慈许配予郭靖,黄蓉大怒,与六怪大打出手。 欧阳克欲对黄蓉轻薄,黄蓉借超风之力将他打走。因六怪阻止郭靖与黄蓉来往,黄蓉怀恨在心,于是引六怪到山洞,欲利用超风对付六怪,六怪却不知情。
六怪阻止郭靖与黄蓉来往,黄蓉怀恨在心,引六怪到山洞,利用超风对付六怪。郭靖看在眼里,感黄蓉心胸过于狭隘,决与六怪拼死对付超风,黄蓉不欲郭靖受伤,连忙劝超风手下留情,六怪得保性命。 念慈悄悄潜入王府找惜弱,指责惜弱无情无义。惜弱不知念慈愤怒因由,加以追问,方知杨康从中摆布,将书信掉换,以断绝音讯。惜弱遂求念慈带她往见铁心,但两人因避不过守卫,惜弱只好仍留王府,日后再作打算。 念慈途中遇见杨康,杨康花言巧语,令念慈以为杨康忍辱负重,日后方对付洪烈,归家后亦不向铁心说出惜弱境况。 超风仍念念不忘玄风被杀之事,及见郭靖手持当年误杀玄风之匕首,即向郭靖猛攻,惊险万状。 黄蓉替郭靖挡去超风一掌,以致受伤,超风念在黄蓉当年桃花岛上对己有恩,遂将二人放走。郭靖知黄蓉对己情深一片,十分感动。 铁心终日借酒浇愁,念慈大为不忍,遂说出杨康掉换书信一事,铁心情绪激动,欲往找惜弱。念慈感铁心过于冒险,与黄蓉、郭靖二人商量营救惜弱之法。 念慈往王府查探,却遇着杨康,原来杨康早料有此一着,四周布下守卫,但杨康对念慈又动之以情,念慈心软,与杨康一起喝酒,至酩酊大醉。 郭靖与黄蓉见念慈久久未返,与铁心同往王府,由郭靖、黄蓉二人对付守卫,而铁心则往找惜弱,分头行事。
郭靖与黄蓉见念慈久久未返,与铁心同往王府,由郭靖、黄蓉二人对付守卫,而铁心则往找惜弱。惜弱与铁心相见恍如隔世,二人相拥而泣,但惜弱欲劝杨康一起离去,约定翌日到客栈见面,不料杨康突至。杨康将铁心与惜弱放走,两人在黄蓉安排下到山间隐居,洪烈惦挂惜弱,终日愁眉不展。 处机遇着天德,欲将天德带往牛家村替啸天报仇,黄蓉、郭靖误会处机欺凌百姓,救走天德,并带往铁心居所,及后郭靖始知他乃杀父仇人。 天德心知死路一条,却见惜弱生性善良,利用以退为进之计,说出当年幕后主谋人乃洪烈。惜弱伤心欲绝,欲撞墙自杀,各人忙乱之际,天德趁机逃去。 处机频频怪责惜弱,惜弱苦不堪言,茶饭不思。铁心大为不忍,与各人商量弑杀洪烈,黄蓉提议用震天雷将洪烈炸至粉身碎骨,为免殃及池鱼,着念慈于洪烈大寿宴会上引开杨康。怎料杨康在寿宴中突然露面,令铁心等人败露,黄蓉于是向洪烈方向抛出「震天雷」,可惜抛不中他,令计划失败。
惜弱欲骗洪烈喝下毒酒,为洪烈察觉,洪烈内疚,着惜弱将之杀掉,但杨康及时赶到,阻止惜弱,惜弱痛心不已,含泪狂奔而去。惜弱痛苦莫名,欲跳崖自尽,数尼姑见状,连忙阻止,惜弱愿遁迹空门,远离尘世。 处机见杨康贪图富贵,将杨康掳走,带他往见铁心。杨康仍不痛改前非,又再花言巧语,骗念慈将他放走。处机与黄蓉早料到有此一着,半途拦阻,处机拼命追杀杨康,念慈以身相救,身中一剑,但处机仍不放过他。杨康逃回家中要铁心相救,并诈作痛改前非,向天发毒誓,各人不虞有诈,皆原谅杨康。 铁心与杨康上路返牛家村找寻惜弱。郭靖与黄蓉拜别众人返桃花岛,半途遇见超风。原来超风正追查一路上九阴白骨爪痕迹来源,黄蓉始知乃杨康留下线索,等待金兵到来救援,黄蓉与郭靖忙折返找寻铁心。 铁心等人到寺院歇息,赫然见惜弱正欲削发为尼,铁心动之以情,惜弱知尘缘未了,答应与铁心返牛家村。此时,洪烈与手下已追到寺中,并把尼姑杀掉。
洪烈心狠手辣,大军重重包围寺院,铁心不欲连累众人,愤然自杀而死,惜弱目睹爱夫惨死,亦拔剑自杀死去。杨康将二人埋葬后,跟随洪烈返宫。 处机定要杀洪烈及杨康,郭靖不忍杀杨康,与杨康谈判,杨康提议比武了断恩怨,最后郭靖险胜杨康。